美國制裁華為引發(fā)的全球“芯片荒” 何時(shí)到盡頭？

由于半導(dǎo)體需求的激增遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出了供應(yīng)能力，全球正處于芯片短缺的困境之中。從總體來看，芯片短缺已經(jīng)嚴(yán)重影響了汽車、智能手機(jī)等各行各業(yè)，其中汽車制造商的“芯片荒”情況最為嚴(yán)重。

例如，蘋果公司已經(jīng)錯(cuò)開了新款iPhone的發(fā)布時(shí)間，以應(yīng)對供應(yīng)減少的情況。與此同時(shí)，福特公司預(yù)測，由于用來控制速度表和防抱死制動(dòng)系統(tǒng)等功能的車載電腦的芯片短缺，福特將不得不封存工廠，這一行為將導(dǎo)致其營運(yùn)利潤將減少25億美元。該公司預(yù)計(jì)，第二季度的產(chǎn)量將下降一半。

而半導(dǎo)體制造商已經(jīng)在增加產(chǎn)能，以滿足未來預(yù)期。半導(dǎo)體供應(yīng)方面的高管也開始猜測，從2020年年底開始的芯片短缺，何時(shí)會(huì)得到緩解。

他們普遍認(rèn)為，2021年全年，芯片供應(yīng)將繼續(xù)保持緊張。英特爾的首席執(zhí)行官帕特·基辛格預(yù)計(jì)，這種短缺將持續(xù)“幾年”。德國芯片制造商英飛凌同樣懷疑，供應(yīng)將在2023年才能夠最終滿足需求。

但也有一個(gè)好消息：此次短缺并不是因?yàn)橘Y源短缺（構(gòu)成半導(dǎo)體晶圓基底的原硅缺乏），而只是供求之間的不平衡。協(xié)調(diào)平衡需要擴(kuò)大產(chǎn)能，以及更多的時(shí)間。

為何會(huì)出現(xiàn)全球性的芯片短缺？

由于制造商偏愛按照季節(jié)推出新產(chǎn)品（智能手機(jī)和汽車品牌都是如此），半導(dǎo)體需求自然會(huì)經(jīng)歷高峰和低谷。但在2020年，許多因素匯聚在一起，形成了一個(gè)出乎意料的需求高峰。

去年5月，美國特朗普政府對華為技術(shù)有限公司實(shí)施制裁，阻止這家中國智能手機(jī)制造商購買使用美國技術(shù)制造的半導(dǎo)體。這一禁令給了供應(yīng)商120天的時(shí)間來配合，迫使華為在禁令到來前增加訂單并儲(chǔ)備芯片。

Counterpoint Research的分析師布雷迪·王（音譯）表示：“在美國對華為實(shí)施制裁后，其他中國智能手機(jī)制造商也開始增加半導(dǎo)體訂單。”

此外，新冠疫情迫使數(shù)百萬人在家工作，個(gè)人電子產(chǎn)品訂單增加——當(dāng)然，這些電子產(chǎn)品需要大量芯片。2020年上半年，中國的筆記本電腦出口激增9.8%，以滿足家庭辦公突增的需求。疫情還迫使部分芯片制造商暫時(shí)關(guān)閉生產(chǎn)線，導(dǎo)致供應(yīng)方面出現(xiàn)下滑。

還有一個(gè)可能更重要的因素：汽車制造商們預(yù)計(jì)，疫情會(huì)使新車銷量降低。因此它們下調(diào)了生產(chǎn)前景，取消了半導(dǎo)體訂單。但是，疫情帶來的低迷實(shí)際上并沒有它們預(yù)期的那么明顯，隨著各國推出疫苗，消費(fèi)者需求大幅回升。

之前取消了半導(dǎo)體采購的汽車制造商們爭先恐后地訂立新的訂單，卻發(fā)現(xiàn)自己排在了個(gè)人電子產(chǎn)品制造商的后面。芯片信息論壇SemiWiki的創(chuàng)始人丹尼爾·南尼指出：“稱作‘短缺’其實(shí)不太合理。那只是糟糕的供應(yīng)鏈管理。”

當(dāng)然，也不是所有汽車制造商都受到了這么嚴(yán)重的打擊。日產(chǎn)的首席運(yùn)營官阿什瓦尼·古普塔告訴彭博社，芯片短缺是每家公司都可以“避免的”事情：改善供應(yīng)鏈的管理即可。和這場危機(jī)中的其他很多公司一樣，如果早做準(zhǔn)備，它們本也能夠有更好的表現(xiàn)，但由于無法提供完成訂單所需的芯片，日產(chǎn)已經(jīng)下發(fā)了停工通知。

與此同時(shí)，一直密切關(guān)注著供應(yīng)鏈的豐田早就開始“先下手為強(qiáng)”地囤積芯片，也因此度過了這場短缺危機(jī)。

供給側(cè)

在5月5日與記者的電話會(huì)議上，德國芯片制造商英飛凌（主要研發(fā)汽車芯片）表示，汽車制造商們已經(jīng)從芯片短缺中吸取了教訓(xùn)，“它們以前在訂芯片的時(shí)候，都是需要多少就訂多少，不需要了就取消訂單。”

但是，半導(dǎo)體行業(yè)還有其他難以解決的瓶頸。全球約80%的芯片供應(yīng)——實(shí)際上也大約是英飛凌芯片供應(yīng)量的80%——都來自亞洲，亞洲的芯片制造市場又是以中國臺(tái)灣的臺(tái)積電一家獨(dú)大。

臺(tái)積電已經(jīng)在中國大陸投資28.8億美元設(shè)廠，以擴(kuò)大汽車芯片的產(chǎn)能，“緩解全球芯片供應(yīng)的挑戰(zhàn)”。該公司還承諾在未來三年內(nèi)撥款1000億美元，以“應(yīng)對長期需求的結(jié)構(gòu)性增長”。

在芯片短缺的情況下，這家中國臺(tái)灣公司的獨(dú)霸地位使其成為“造芯之王”。5月5日，美國商務(wù)部部長吉娜·雷蒙多稱，美國商務(wù)部正在“想方設(shè)法讓臺(tái)積電優(yōu)先考慮美國汽車公司的需求。”

德國官員也向中國臺(tái)灣方面提出要求，讓它們盡可能地優(yōu)先保證德國車企的芯片供應(yīng)——最好可以在1月就達(dá)成。中國臺(tái)灣方面的回應(yīng)是，芯片供應(yīng)要德國用新冠疫苗來換，但這種交易似乎從未實(shí)現(xiàn)。

美國和歐盟都出臺(tái)了提高本土半導(dǎo)體產(chǎn)能的計(jì)劃，但這也只能夠略微減少它們對亞洲的依賴。歐盟希望到2030年將其芯片產(chǎn)能提高一倍，占全球市場的20%。與此同時(shí)，美國總統(tǒng)喬·拜登正在努力爭取500億美元的政府資金，以振興美國國內(nèi)的半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)。

這些額外增加的產(chǎn)能（其中一些還是由臺(tái)積電建立的）在短期內(nèi)不會(huì)很快解決芯片短缺的問題，但從長遠(yuǎn)來看，還是有助于增加芯片行業(yè)的產(chǎn)能的。

研究機(jī)構(gòu)Canalys的分析師桑亞姆·查拉西亞表示：“到2021年年底，整個(gè)行業(yè)的產(chǎn)能將大幅度提高�！彼�說，一些芯片制造商甚至從去年就開始提高產(chǎn)能，但是新工廠投產(chǎn)大約還需要一年的時(shí)間。

查拉西亞說：“最終，芯片供應(yīng)可以滿足需求，達(dá)到供需平衡。這就是市場規(guī)律�！保ㄘ�(cái)富中文網(wǎng)）

編譯：楊二一、陳聰聰